Слияния и поглощения (M&A)

/ Корпоративным клиентам / Инвестиционно-банковские услуги /

Компания выступает консультантом при сопровождении сделок по покупке/продаже контрольных пакетов акций в предприятиях.

Эксперты компании «Альтана Капитал» разработают стратегию покупки или продажи бизнеса, выберут подходящих партнеров и проконтролируют весь ход транзакции.

Продажа или покупка бизнеса — комплексный структурированный процесс, направленный на повышение рыночной капитализации компании в результате реализации стратегии покупки или продажи.

Целями M&A-сделок для покупателей могут быть:

• расширение бизнеса;
• повышение эффективности бизнеса за счет достижения эффекта синергии (оптимизация затрат и налогов, улучшение логистики, объединение сырьевых источников, расширение производства и т.д.);
• покупка с целью повышения капитализации приобретенного бизнеса и возможной продажи его в дальнейшем;
• покупка конкурента с целью получения контроля над ним или его ликвидации.

Финансовый советник на стороне покупателя:

• Аналитическая поддержка покупателя: анализ отрасли, выявление тенденций.
• Поиск объекта приобретения с заданными характеристиками.
• Предварительная оценка стоимости бизнеса.
• Переговоры с продавцами.
• Проведение due dilligence (юридический, финансовый, бухгалтерский, организационный аудит, кадровый аудит, производственный аудит).
• Проведение оценки стоимости бизнеса.
• Информационно-аналитическая поддержка переговорного процесса, в том числе обоснование цены предложения.
• Конструирование сделки с учетом налоговых последствий, инвестиционных рисков и юридических аспектов процесса смены владельцев активов и механизма расчетов по сделке. Построение и утверждение схемы продажи.
• Определение источников финансирования сделки.
• Разработка и утверждение схемы гарантирования сделки.
• Подготовка и согласование контрактов.
• Разработка и реализация схемы юридической защиты сделки.
• Организация подписания контрактов.
• Организация взаиморасчетов.

Цели M&A-сделок для продавцов — продажа объекта по максимальной цене. Проведение сделки с минимальными рисками в кратчайшие сроки с минимальными издержками.

Финансовый советник на стороне продавца:

• Аналитическая поддержка покупателя: анализ отрасли, выявление тенденций.
• Проведение due-diligence (анализ производственных, финансовых и юридических аспектов деятельности компании-клиента, оценка реальной стоимости бизнеса компании, анализ рисков для потенциальных покупателей, кадровый аудит и аудит организационной структуры).
• Оценка стоимости бизнеса.
• Информационно-аналитическая поддержка переговорного процесса, в том числе обоснование цены предложения.
• Проведение комплекса работ, направленных на повышение капитализации предприятия, в т.ч. в случае необходимости, приведение отчетности к международным стандартам, изменение в организационной структуре — внедрение института независимых директоров.
• Конструирование сделки с учетом налоговых последствий, инвестиционных рисков и юридических аспектов процесса смены владельцев активов и механизма расчетов по сделке.
• Построение и утверждение схемы продажи.
• Построение и утверждение схемы приобретения.
• Определение источников финансирования сделки.
• Разработка и утверждение схемы гарантирования сделки.
• Подготовка и согласование контрактов.
• Разработка и реализация схемы юридической защиты сделки.
• Организация подписания контрактов.
• Организация взаиморасчетов.